盤面上，兩市震蕩上行，芯片設(shè)計(jì)概念上漲。相關(guān)ETF方面，科創(chuàng)芯片設(shè)計(jì)ETF天弘（589070）標(biāo)的指數(shù)盤中漲1.36%，成交額達(dá)2590.14萬元；換手率達(dá)4.52%。成分股中，翱捷科技-U、盛科通信-U漲超5%，樂鑫科技、安路科技、瀾起科技等多股跟漲。

OpenClaw支持本地優(yōu)先部署，直接推動(dòng)了對端側(cè)AI芯片的需求，以及AI智能體的持續(xù)運(yùn)行和任務(wù)執(zhí)行需要消耗大量Token，隨著大廠密集落地AI原生應(yīng)用，驅(qū)動(dòng)云端和邊緣推理算力需求爆發(fā)，直接利好AI訓(xùn)練和推理芯片的設(shè)計(jì)公司，科創(chuàng)芯片設(shè)計(jì)ETF天弘（589070）所覆蓋的國產(chǎn)GPU與邊緣推理芯片企業(yè)直接受益。

消息面上，據(jù)華福證券，DeepSeek完成國產(chǎn)芯片適配的大模型將于本周或下周發(fā)布，該模型未適配AMD、英偉達(dá)等海外芯片。據(jù)集微網(wǎng)，2026年成為CPO商用元年，臺(tái)積電、日月光均宣布年內(nèi)全面量產(chǎn)，中際旭創(chuàng)等光模塊龍頭一季報(bào)預(yù)增超200%。另據(jù)集微網(wǎng)，三星電子工會(huì)預(yù)警罷工或致年度損失203億美元，存儲(chǔ)供應(yīng)緊張加?。煌瑫r(shí)國內(nèi)存儲(chǔ)廠商已現(xiàn)“搶貨”潮，長江存儲(chǔ)一季度收入同比翻倍。此外，據(jù)SEMI數(shù)據(jù)，2025年全球半導(dǎo)體制造設(shè)備銷售額達(dá)1351億美元?jiǎng)?chuàng)歷史新高。

招商證券認(rèn)為，芯片設(shè)計(jì)產(chǎn)業(yè)正從“通用性能導(dǎo)向”轉(zhuǎn)向“AI場景定義”，AI算力需求是核心增長引擎。具備全棧算法優(yōu)化能力、垂直應(yīng)用理解力及快速量產(chǎn)交付力的設(shè)計(jì)企業(yè)將率先兌現(xiàn)成長紅利。